اخبار الازوج

[mohamed.sobhy]

اليورو ومزيد من التراجع ـــ TD Securities


تراجع اليورو بنحو 525 نقطة مسجلاً أدنى مستوى له في إسبوعين مقابل الدولار الأمريكي وذلك في أعقاب تسجيل الدولار أعلى مستوى له في 29 من يونيو الجاري عند النقطة 1.2690 وكسره الدعم 1.25. حيث بلغ لزوج المستوى 1.24 ليصل إلى النقطة 1.22 في الوقت الراهن، مسجلاً أدنى جديد من الهبوط في عامين عند النقطة 1.2165، ومن ثم فإن ارتداد الزوج على الجانب الصاعد سيكون مستبعداً في الوقت الراهن على الرغم من تعافي الزوج EUR/USD خلال الساعات الأخيرة.

من جانبهم يتوقع الخبراء الفنيون بـ TD Securities، استمرار تحول وضع اليورو من السيء إلى الأسوأ وذلك بالنظر للرسومات البيانية الأخيرة في ظل عدم حالة اليقين التي تشهدها الأسواق في الوقت الراهن.

جدير بالذكر أن الزوج EUR/USD قد سجل مستوى جديد من التراجع في عامين خلال الإسبوع الماضي وذلك في أعقاب خفض البنك المركزي الأوروبي لمعدلات الفائدة، وبلوغ حجم الفائدة على الودائع المستوى 0%.

[mohamed.sobhy]

توقعات باستهداف الـEUR/GBP للقناة التي انتهجها ما بين 2011 و2012 عند 0.7811 - بنك Commerz

يري المحللون الفنيون لدي بنك Commerz أن الزوج EUR/GBP قد يستكمل موجة هبوطه القوية نحو القناة الهابطة ما بين عامي 2011 و2012 عند المستوي 0.7811. حيث تري كارين جونز المحللة لدي البنك أن التوقعات الأولية تشير لاستهداف الزوج لهذا المستوي. وربما يستمر الزوج هبوطاً نحو ارتداد فيبوناتشي نسبته 61.8% للموجة الصاعدة ما بين عامي 2007 و2008 عند المستوي 0.7786. وتري المحللة أنه في حالة ارتفاع الزوج فإنه قد يواجه مقاومة أولية عند كل من 0.7913 و0.7950.

[mohamed.sobhy]

انخفاض مؤشر التذبذب بالأسواق المالية – UBS

وفقاً لكريس واكر وجيفري يو المحللان الفنيان لدى UBS:" استمرت شهية المخاطرة في التراجع إلى أدنى حالاتها في الأسبوع الماضي، مدفوعا مرة أخرى بانخفاض مؤشر التذبذب بالأسواق. وهذا يبقي على إعطاء انطباع ايجابي تجاه ظروف المخاطرة، على الرغم من تزايد موجات القلق إزاء النمو العالمي. فقد انخفض مؤشر المخاطرة بحدة من 0.87- إلى 0.94- خلال الأسبوع مما يهيئ ذلك لارتفاع شهية المخاطرة بالتداولات".
عن تقلب أسعار العملات، يعتقد المحللان أن:" كلا الزوجين USD/JPY و EUR/USD قد يشهدا موجة هبوط خلال الأسبوع الجاري"

[mohamed.sobhy]

اقتراب الزوج AUD/USD من منطقة البيع - Westpac

من المحتمل أن يتجه الدولار الاسترالي خلال هذا الأسبوع نحو موجة انخفاض قوية. حيث من المنتظر غدا إلقاء بن برنانكي رئيس البنك الفيدرالي الأمريكي لخطابه أمام الكونجرس والذي سيؤثر بقوة علي وضع الدولار الاسترالي أمام نظيره الأمريكي. ويري فريق التحليل الاستراتيجي لدي بنك Westpac أن الزوج AUD/USD يقترب من منطقة البيع 1.0250 التي قد تشير إلي انخفاض كبير في مسيرة الزوج.

هذا ويتوقع المحللون أن موجة الانخفاض التي ينتهجها الزوج حالياً قد تستمر لوقت محدود إذ أنهم يستبعدون أن تكون حركة مستمرة وينصحون بالقيام بعمليات الشراء علي الزوج فقط في حال انخفاضه. جدير بالذكر أن الدولار الاسترالي يعتبر من أكثر العملات اضطراباً هذا الأسبوع وربما يأتي في المركز الثاني بعد الدولار النيوزيلاندي. هذا ويتم التداول حالياً على الزوج AUD/NZD في المنطقة الحمراء خلال جلسة التداول الأوروبية وسط موجة من الإحجام عن المخاطر.

[mohamed.sobhy]

الـ GBP/USD يحول استهدافه إلى المنطقة 1.5407/1.5393 –بنك Commerz

يتوقع المحللون الفنيون لدى بنك Commerz أن التداول على الزوج GBP/USD يستقر عند المتوسط الحسابي لـ 55 و 200 يوم عند 1.5685 و 1.5751؛ وتقول كارين جونز المحلل الفني :" تتغير توقعاتنا ليستهدف الزوج منطقة الدعم 1.5407/1.5393 (أدنى مستوياته في الـ 8 من يونيو وقد سجله مؤخراً)". وكذلك تشير المحللة إلى أن الزوج قد يستهدف المنطقة 1.5269/35 (أدنى مستوى للزوج في 2012) في حالة كسر الدعم عند 1.5407.

[mohamed.sobhy]

اليورو محفزه الأحداث السياسة والدولار الأمريكي تسيطر عليه البيانات الاقتصادية – بنك Commerz

بينما يتأثر اليورو في الزوج EUR/USD، بالتطورات السياسية فإن جانب الدولار الأمريكي سيكون محفزه بنحو رئيس البيانات الاقتصادية حيث أن فرص إطلاق الجولة الثالثة من التسهيل النقدي معتمدة على تطور سوق العمل الأمريكي.

جدير بالذكر أن البيانات التي تم صدورها خلال هذا الأسبوع عن الرابطة الوطنية لبناة البيوت وموافقات الرهن العقاري وبدايات الإسكان على الرغم من كونها ايجابية إلا أنها توفر دعماً هامشياً بالنسبة للدولار وكذلك ستفعل قراءة مؤشر مبيعات المنازل القائمة اليوم؛ فقد ورد عن يلرتش ليوتشمان المحلل الاقتصادي لدى بنك Commerz:" إن سوق الإسكان لا يلعب سوى دور ثانوي في قياس احتمالية اللجوء إلى الجولة الثالثة من التسهيل النقدي، وكذلك ليس لديها سوى تأثير غير مباشر على سوق العمل".

[mohamed.sobhy]

توقعات باستهداف الـGBP/USD للدعم عند 1.5407/1.5393 - بنك Commerz

كما توقع الخبراء الفنيون لدى بنك Commerz لم يتمكن الزوج GBP/USD من التغلب علي المقاومة عند المنطقة 1.5751/1.5785 (المتوسط الحسابي لـ200 يوم وارتداد فيبوناتشي نسبته 50% للموجة الصاعدة التي انتهجها الزوج في إبريل) وبالتالي فقد تحولت التوقعات إلي الاتجاه الهابط حيث يرى المحللون أنه في طريقه للدعم عند المنطقة 1.5407/1.5393 (أدنى مستوى له في الـ8 من يونيو وأدنى مستوى سجله مؤخراً). وترى كارين جونز المحللة لدى البنك أنه في حالة إغلاق الزوج التداولات دون المستوى 1.5407 فإنه قد يستهدف الدعم التالي عند المنطقة 1.5269/35 (أدنى مستوى سجله الزوج مؤخراً وأدنى مستوى له في 2012) تليها المنطقة 1.5000/1.4990.

[mohamed.sobhy]

مبالغة في ارتفاع قيمة الدولار الاسترالي على خلفية البيانات الاقتصادية – بنك NAB

تعرضت استراليا لبيانات متفاوتة في الآونة الأخيرة، مع ارتفاع أسعار صادرات البلاد بنحو %1 في الربع الثاني من العام وهو أفضل من المتوقع بأن تأتي القراءة عرضية بلا جديد. وقد سجلت هذه القراءة انكماشاً بنحو %7.0 في الربع الثالث من العام. وكذلك ارتفعت أسعار الواردات بنحو %2.4 في الربع الأول من 2012 بمقارنة بالقراءة السابقة المسجلة %1.2- ومقابل التوقعات البالغة %1.5+ خلال مسح وكالة بلومبيرج.

جدير بالذكر أن النمو الذي شهدته أسعار الصادرات قد انعكس بنحو جزئي في نمو أسعار الواردات؛ لذلك انكمشت معدلات التبادل التجاري بأستراليا بنحو %11.4 في الربع الثاني من العام. ووفقاً للفريق الاقتصادي لدى بنك NAB:"
بالنسبة للدولار الأسترالي، فهذا هو تذكير آخر بأن تتم مبالغة القيمة السعرية للعملة بنحو كبير على أساس البيانات الاقتصادية القوية".علاوة على ذلك، فقد تراجعت معدلات التبادل التجاري بما يقارب %10 خلال الربع الأخير من 2011 والأول من 2012 مما يشير ذلك إلى أن الانخفاض الذي شهدته الآن أدنى مما سجلته القراءة في الربع الأخير من العام السابق.

وعلي صعيد المؤشر المرجح للتجارة فقد انزلق الدولار الاسترالي عن أعلي قمة له بحوالي 11.2% خلال الربع الثاني من 2011. أما علي صعيد التضخم الاقتصادي نرى أن ارتفاع أسعار الواردات يشير إلي بدء تلاشي آثار الانكماش التي يعاني منها الدولار الاسترالي بسبب ارتفاع سعره وهو ما كان متوقعاً من قبل البنك الاحتياطي الاسترالي.

[mohamed.sobhy]

عائدات سندات الخزانة الإسبانية لأجل 10 سنوات قد تستهدف %8.29 – بنك RBS

وفقاً لـ ديمترو بوندار المحلل الاستراتيجي لدى RBS:" لقد جاءت موجات العزوف عن المخاطرة في صبيحة التعاملات اليوم وفقاً للتوقعات. وأنا أعتقد أن هذه بداية لحركة كبيرة مع تراجع الأسهم الإسبانية مما يدعم ذلك أصول الملاذ الآمن وفي الوقت ذاته يومئ باستهداف عائدات سندات الخزانة لمستويات بالغة الانخفاض على الإطلاق".

هذا ويفسر المحلل:" فقد بلغت عائدات سندات الخزانة الإسبانية لأجل 10 سنوات مستوى جديد من الارتفاع ولا زال أداءها منخفضاً مع تكرار نموذج الدورات وإخفاقها في أن تكسر الدعم للمستوى %6.50 في واحدة من تلك الدورات". ويعتقد بوندار أن هذا الارتفاع يعد مؤقتاً حيث لا تزال التوقعات ببلوغ عائدات سندات الخزانة لأجل 10 أعوام المستوى %7.87 و %8.29، قائمة. وكذلك يرى أن عائدات سندات الخزانة ستسجل قمة جديدة فوق المستوى 8.00% خلال تعاملات هذا الأسبوع وربما تستهدف نسبة 8.29% لتنطلق علي إثرها موجة بيع كبيرة في سوق الأسهم. جدير بالذكر أن المستوى الأخير هو ارتداد فيبوناتشي نسبته 50% لموجة الصعود التي انتهجتها العائدات ما بين عامي 1995 و 1999 والتي من المتوقع أن تمثل دعماً قويا.

[mohamed.sobhy]

اقتراب الزوج NZD/USD من المستوى 0.7900

انخفض الطلب على الدولار النيوزيلاندي مع تخوف المستثمرين في ظل ارتفاع حالة العزوف عن المخاطرة والتي أشعلها اضطراب الأوضاع باليونان وإسبانيا والتي ألقت بثقلها على الأسواق خلال جلسة التداول الأوروبية.

فقد اتجه المستثمرون إلى عملات الملاذ الآمن مما أرسل الزوج NZD/USD إلى نقطة الدعم الأساسية 0.7900 حيث يتم التداول عليه حالياً. ووفقاً للفريق الفني لدى بنك BNZ، لقد أصبح لدى الزوج وشهية المخاطرة حساسية بنحو عام لأية ضغوط هبوط مفاجئة يتعرض لها النمو العالمي على المدى القريب.

هذا ويتم التداول علي الـNZD/USD في الوقت الراهن بتراجع بلغت نسبته -0.89% مقابل سعره الافتتاحي. وقد استمرت موجة تراجع الزوج بلا توقف مؤخراً لكنه يستقر حالياً عند المنطقة 0.7901. وبالنظر إلي اتجاه الزوج بشكل عام نحو الهبوط، يرى المحللون الفنيون في Mataf.net أنه قد يختبر الدعم التالي عند المستوى 0.7899 ثم المستوى 0.7846. أما في حالة تغييره اتجاهه نحو الصعود فقد يواجه مقاومة عند كل من 0.8010 و0.8063 وأخيراً 0.8092.

[mohamed.sobhy]

انخفاض التداول على الدولار النيوزيلاندي مؤخراً – بنك BNZ

بعد أن شهد الدولار النيوزيلاندي بعض الارتفاع الحاد بالأسبوع الماضي، تراجع عنها بالكامل اليوم الاثنين. فقد كسر الزوج NZD/USD نقطة المقاومة 0.7900 مع انتشار موجات الشكوك نتيجة ارتفاع عائدات سندات الخزانة الإسبانية، بالأسواق. فوفقاً للفريق التحليلي لدى بنك BNZ:" مع تأزم الأوضاع الأوروبية بنحو متباطئ، بدأت الأسواق في التساؤل عما إذا كانت السيادة الإسبانية سوف تتبع نهج قطاعها المصرفي مطالبة بالمساعدات المالية".

من ناحية أخرى فإن مخاطر ارتفاع عائدات سندات الخزانة قد بدأت تتسرب من إسبانيا إلي إيطاليا وتزداد المخاوف من انتقالها لدول أخري في المنطقة. وبالطبع فإن كل تلك المخاطر تتفاقم في ظل تراجع معدلات النمو الاقتصادي العالمي بشكل عام. من ناحية أخرى ستصدر عدة مؤشرات وبيانات خلال الأسبوع الحالي مما قد يحدد اتجاه المستثمرين في السوق. يأتي من ضمنها بيانات الناتج المحلي الإجمالي الأولية للربع الثاني من العام الحالي عن كل من الولايات المتحدة الأمريكية والمملكة المتحدة. ويرى المحللون أن الزوج NZD/USD يتأثر بقوة _ علي غرار شهية المخاطرة عامة في السوق_ بأية مخاطر قد تتصاعد أمام النمو الاقتصادي العالمي.

هذا ولا يزال هناك عاملان يساعدان في دعم الدولار النيوزيلاندي، مثل شراء الزوج NZD/EUR. فقد بلغ هذا الزوج التقاطعي أعلى مستوياته على الإطلاق فوق النقطة 0.6550 بالأسبوع الماضي وفقاً لتوقعات المحللين. وعلاوة على ذلك، اتساع الفروق في أسعار الفائدة مقابل ثباتها بالفائدة المحلية، فضلا عن انخفاض العائدات العالمية التي تدعم شهية اللإقبال على العائد النسبي للدولار النيوزيلاندي.

[mohamed.sobhy]

توصيات بشراء الدولار الأمريكي خلال موجات انخفاضه علي المدى القريب - بنك Danske

يستمر الدولار الأمريكي في التقدم خلال تداولات اليوم الاثنين في ظل موجة الارتفاع الكبيرة التي تسارعت اليوم عقب ازدياد القلق في السوق بشأن أزمة منطقة اليورو وبشأن انتقال مظاهر الأزمة بين دول المنطقة.

هذا ويرى كريستن توكسن المحلل الفني لدى بنك Danske أن الدراسات الفنية للمتوسط الحسابي والزخم للدولار الأمريكي تشير إلي استمرار الاتجاه الصاعد الذي ينتهجه التداول عليه. وفي حال تخطيه المقاومة 83.82 فإنه قد يستهدف المستوى 84.92.

لذا ينصح توكسن أن تستمر أو تبدأ عمليات الشراء علي الدولار الأمريكي خلال الانخفاضات التي قد ينتهجها في طريقه نحو المستوى 84.929 يليه المستوى 85.735 لتكون أوامر الوقف دون المستوى 82.082.

[mohamed.sobhy]

استمرار ارتفاع صافي عمليات الشراء علي اليورو - بنك Rabo

يرى كريستيان لورانس المحلل الفني لدى بنك Rabo أن صافي عمليات البيع علي اليورو من قبل المستتثمرين يرتفع علي نحو كبير مثلما حدث في الـ17 من يوليو. وبالرغم من ذلك فإن مستوياته الحالية تبقى دون تلك المستويات التي سجلها في أواخر مايو وبدايات يونيو. وكما تجري العادة في السوق فإن ارتفاع العزوف عن المخاطرة يترتب عليه زيادة عمليات الشراء علي الدولار الأمريكي باعتباره إحدى عملات الملاذ الآمن. وقد أضاف المحلل إن مؤشر الدولار الأمريكي قد ارتفع بشكل ملحوظ منذ الـ17 من يوليو ومن المتوقع أن تزداد موجة العزوف عن المخاطرة خلال الأيام القادمة مما يشير إلي أن تقرير هيئة المتاجرة في السلع الآجلة (CFTC) قد يؤكد ارتفاع عمليات الشراء علي الدولار الأمريكي.

وقال المحلل كذلك أن عمليات الشراء علي الين الياباني قد ارتفعت هذا الأسبوع علي غرار الأسبوع الماضي الذي كانت قد ارتفعت فيه ضعف حجمها الأسبوع السابق له. وبناءاً علي ذلك تبقي المستويات المطلقة لعمليات الشراء علي الين الياباني معتدله إلي حد ما. أما بالنسبة للاسترليني، فبالرغم من عدم تعويضه بشكل كامل انخفاض عمليات الشراء عليه خلال الأسبوع الماضي مقارنة بالأسبوع السابق له، إلا أنه قد سجل ارتفاعاً لا بأس به خلال الأسبوع المنتهي بالـ17 من يوليو.

[mohamed.sobhy]

استهداف زوج الـ EUR/USD للمستوى 1.1877 – بنك Rabo

وفقاً لـ كريستيان لورانس، المدير المساعد لقسم إستراتيجية العملات الأجنبية في بنك Rabo، فإن الزوج EUR/USD قد يستأنف اتجاهه الهابط مسجلاً مستوى جديد من الانخفاض على مدى عامين عند 1.2099 مع استهدافه لأدنى مستوياته في الـ 7 من يونيو لعام 2010 في الوقت الحالي".

ويضيف المحلل:" المستوى 1.20 يعد مستوى مقاومة نفسي أساسي وستكون مفاجئة إذا تقدم الزوج لاختباره".

هذا ويقول لورانس:" لقد سجل الزوج EUR/JPY أدنى مستوياته في 12 عام عند 94.23 ولكن تصريحات أزومي وزير المالية الياباني بأنه يراقب وعن كثب الحركة السعرية للعملة المحلية وعلى استعداد لمواجهة التوقعات المفرطة للعملة ولكن التدخل الياباني لم يقدم على إيقاف ارتفاع الين بنحو ملحوظ".

وعلى المدى القصير، يتوقع المحلل أن عملتي الدولار الأمريكي والين ستظلان الخيار الأمثل للتداول خلال الأيام القادمة.

[mohamed.sobhy]

توقعات باستهداف الزوج EUR/USD المستوى 1.15 علي المدى القريب - TD Securities

يتوقع المحللون لدى مؤسسة TD Securities تراجع اليورو علي المدى القريب حيث أن الشكوك والقلق بشأن الوضع المالي في إسبانيا يؤثر علي السوق بشكل سلبي بالإضافة إلي زيادة احتمالات خروج اليونان من منطقة اليورو مما يزيد من ضغط الهبوط علي العملة الموحدة. ومن المنتظر أن تصدر الثلاثاء بيانات مؤشر PMI الأولية عن مؤسسة Markit إذ يُتوقع أن يقر البنك المركزي الأوروبي المزيد من التسهيل النقدي لإعطاء دفعة للنمو الاقتصادي.

أما من الناحية الفنية، يرى المحللون أن الزوج EUR/USD قد يستهدف الدعم عند 1.15 علي المدى القريب. وكانت تلك نفس توقعات الفريق منذ أن كسر الزوج الدعم عند أدنى مستويات الموجة العرضية التي انتهجها التداول عليه في يونيو (العلم التنازلي). مما يشير إلى احتمال تكرار الحركة التي انتهجها التداول عليه في مايو ما بين المستويين 1.22 و1.32. وقد أشار المحللون إلى أن الزوج قد يواجه مقاومة علي الاتجاه الصاعد عند المنطقة 1.2150/75.