تقرير القناص لمستثمرين البورصة المصرية

[mahmoudh7]

متابعة للتوصية الاولى

رمكو لأنشاء القرى السياحية

15 / 12 / 2008

يتم اليوم قيد أسهم زيادة رأس المال المصدر لشركة" رمكو لإنشاء القرى السياحية " من 1.040 مليار جنيه إلى 2.353 مليار جنيه بزيادة قدرها 1.313 مليار جنيه موزعة على 131.301 مليون سهم بقيمة اسمية قدرها 10 جنيه للسهم الواحد مدفوع بالكامل ( الإصدار الثانى عشر ) ، والزيادة ممولة من الأرصدة الدائنة للمساهمين الظاهرة بالمركز المالى للشركة فى 31أغسطس 2008 ، والناتجة عن عملية الاستحواذ على أسهم شركة رمكو للإنشاءات العقارية .


كما يتم اليوم تحريك الحدود السعرية على أسهم الشركة .


وأظهرت القوائم المالية للشركة عن الفترة من 1 يناير 2008 حتى 30 سبتمبر 2008 تحقيق الشركة صافى ربح بلغ 233.906 مليون جنيه

بمعدل نمو قدره 347%

مقارنةً بصافى ربح بلغ 52.309 مليون جنيه خلال نفس الفترة من العام الماضى .


فيما أظهرت القوائم المالية غير المجمعة للشركة عن نفس الفترة تحقيق صافى ربح بلغ 44.350 مليون جنيه

بمعدل نمو قدره 146.9%

مقارنةً بصافى ربح بلغ 17.966 مليون جنيه خلال نفس الفترة من العام الماضى .

[mahmoudh7]

متابعة التوصية الثالثة

العز لحديد التسليح

15 / 12 / 2008


ينتهى اليوم الحق فى الكوبون رقم " 4 " لشركة" العز لصناعة حديد التسليح " بواقع 2 جنيه للسهم على أن يتم التوزيع اعتباراً من يوم 18 ديسمبر 2008 عن طريق شركة مصر للمقاصة والإيداع والقيد المركزى .


وكانت الجمعية العامة العادية للشركة والمنعقدة فى 16 نوفمبر الماضى قد اعتمدت تقرير مجلس الإدارة عن نشاط الشركة خلال الفترة المالية المنتهية فى 30 يونيو 2008 . كذلك اعتمدت تقرير مجلس الإدارة عن نشاط الشركة خلال الفترة المالية المنتهية فى 30 يونيو 2008 ، والمصادقة على القوائم المالية للشركة وحساب التوزيع المقترح عن الفترة المالية المنتهية فى 30 يونيو 2008.

كما وافقت الجمعية العامة العادية على توزيع كوبون نقدى بقيمة 2 جنيه للسهم الواحد .

ويبلغ رأسمال الشركة 2.716325135 مليار جنيه موزع على 543.265027 مليون سهم بقيمة اسمية 5 جنيه للسهم .

ومن دبي

قال مدير تنفيذي بشركة حديد عز يوم الاثنين ان الشركة أكبر منتج للصلب في مصر خفضت انتاجها خلال الشهرين الأخيرين بسبب ضعف الاستهلاك.

وقال جورج متى مدير التسويق بالشركة المصرية في مؤتمر عن الصلب يعقد في دبي "نحن نعدل انتاجنا حسب واقع الطلب الجديد مثل الجميع."

وأضاف "نشاطنا التصديري تأثر ولذلك فاننا ننتج أقل من المعتاد."

لكنه امتنع عن ذكر نسبة محددة لخفض الانتاج

[mahmoudh7]

اخواني الافاضل

نكتفي بالاستثمار في هذة الاسهم الثلاثة

مـــؤقـــتـــا

وبرغم كثرة الفرص الا ان هذة هي الفرص الاكثر اغراء في السوق حاليا

وسنتابع معا ان شاء الله

حركة هذة الاسهم واخر الاخبار الصادرة من البورصة بشأنها

[Peace4all]

متابعة للتوصية الاولى

رمكو لأنشاء القرى السياحية

15 / 12 / 2008

يتم اليوم قيد أسهم زيادة رأس المال المصدر لشركة" رمكو لإنشاء القرى السياحية " من 1.040 مليار جنيه إلى 2.353 مليار جنيه بزيادة قدرها 1.313 مليار جنيه موزعة على 131.301 مليون سهم بقيمة اسمية قدرها 10 جنيه للسهم الواحد مدفوع بالكامل ( الإصدار الثانى عشر ) ، والزيادة ممولة من الأرصدة الدائنة للمساهمين الظاهرة بالمركز المالى للشركة فى 31أغسطس 2008 ، والناتجة عن عملية الاستحواذ على أسهم شركة رمكو للإنشاءات العقارية .

كما يتم اليوم تحريك الحدود السعرية على أسهم الشركة .

وأظهرت القوائم المالية للشركة عن الفترة من 1 يناير 2008 حتى 30 سبتمبر 2008 تحقيق الشركة صافى ربح بلغ 233.906 مليون جنيه

بمعدل نمو قدره 347%

مقارنةً بصافى ربح بلغ 52.309 مليون جنيه خلال نفس الفترة من العام الماضى .

فيما أظهرت القوائم المالية غير المجمعة للشركة عن نفس الفترة تحقيق صافى ربح بلغ 44.350 مليون جنيه

بمعدل نمو قدره 146.9%

مقارنةً بصافى ربح بلغ 17.966 مليون جنيه خلال نفس الفترة من العام الماضى .

استاذ محمود كل سنه وانت طيب
الخبر دا مش شايف انه خازوق للمستثمرين لان عدد الاسهم بقي مضاعف والربحيه ثابته واعتقد واضح جدا جدا علي ادء السهم

[Moh. Osama]

شكراً على المجهود

[mahmoudh7]

استاذ محمود كل سنه وانت طيب
الخبر دا مش شايف انه خازوق للمستثمرين لان عدد الاسهم بقي مضاعف والربحيه ثابته واعتقد واضح جدا جدا علي ادء السهم

بالنسبة للمستثمر طويل الاجل فهي صفقة رابحة بالتأكيد

[Peace4all]

بالنسبة للمستثمر طويل الاجل فهي صفقة رابحة بالتأكيد

اتمني دا يا استاذ محمود وان كنت مش متفائل بصراحه وخايف تكون حتي صفقات شرا اسهم الخزينه ما هي الا مجرد تصريف اسهمه علي المستثمرين زي فندق لكح بالظبط اول ما استحوذ عليه شدد علي كلمه احتمال يدخله رمكو ولما حصلت الازمه العالميه راح جري علي طول باعه لرمكو وبمكسب زياده عن 50 مليون كمان...عموما شكرا لاهتمامك واتمني اكون غلط لاني بطبعي متشائم

[mahmoudh7]

قيمة السهم ( وقت التقييم ) ------ 4.96 جنية مصري

قيمة السهم الان

5.38

[mahmoudh7]

تم توزيع الكوبون رقم "10"لشركة " أوراسكوم للإنشاء والصناعة "بما يعادل دولار أمريكي للسهم العادي الواحد (2 دولار أمريكي للسهم بشهادات الإيداع الدولية)وستصرف الكوبونات النقدية بالجنيه المصري علي أساس سعر الصرف المعلن في 18 سبتمبر 2008.

[mahmoudh7]

21 / 12 / 2008

أرجع كامل جلال مدير إدارة علاقات المستثمرين في شركة عز لحديد التسليح الأداء الجيد في أعمال الشركة عن 9 أشهر 2008 إلى أنها كانت فترة استثنائية لقطاع الصلب شهدت نموا وزيادة في الطلب على الحديد.

أظهرت نتائج الأعمال ارتفاعا في صافي ربح "عز" بمقدار 66% ليصل إلى 1.520 مليون جنيه مقابل 917 لنفس الفترة من العام الماضي.

ققت الشركة صافي نمو بمعدل 45% لتصل إلى 17.4 مليار جنيه في الأشهر التسعة الأولى من عام 2008 مقابل 12 مليار جنيه في نفس فترة المقارنة من العام الماضي وساهم ارتفاع سعر المنتج النهائي للشركة بشكل كبير في تحقيق المزيد من الأرباح فسجل متوسط أسعار البيع لحديد التسليح ارتفاعا بمقدار 55.7% ليصل إلى 5.062 جم/ للطن مقارنة بـ3.251 جم/ للطن في نفس الفترة من العام الماضي وسجل متوسط سعر بيع منتجات الصلب المسطح ارتفاعا بمقدار 406% ليصل إلى 4.631 جم/ للطن خلال الفترة مقابل 3.293 جم/ للطن خلال نفس الفترة من العام الماضي.

وأشار جلال إلى أن الشركة اتبعت سياسة الزيادة التدريجية في السعر لمقابلة الزيادة الحادة في تكلفة الخامات الأمر الذي ساهم في الأرباح وتراجع سعر الحديد إلى 3750 جنيها للطن بسبب الأزمة بعد أن زاد عن 9 آلاف جنيه للطن بداية العام وأدى تراجع الطلب على الحديد إلى تراجع صادرات الشركة للخارج الفترة الحالية وتوقع مدير علاقات المستثمرين أن تشهد الشركة تراجعا طفيفا في نتائج أعمالها عن الربع الرابع للعامل الحالي والأول من 2009 مستبعدا أن يكون التأثير كبير أو أن يلحق بالشركة أي خسائر لما تقوم به حاليا من إعادة ترتيب أوراقها في ظل الأزمة بصورة تمكنها من مسايرة الأحداث والحافظ على مركزها قويا ناميا الفترة المقبلة وبدأت الشركة بإعادة الهيكلة التمويلية من خلال طرح أسهم بـ1.200 مليون من خلال طرح سندات لتضمن وجود سيولة كافية لديها تمكنها من عمليات التوسعات المحلية والإقليمية التي تعتزم القيام بها خلال العام المقبل ومنها إنشاء مصنع الحديد في السويس ومصنع جديد بالجزائر وتنتظر الشركة صدور قانون الاستثمار الجديد الجزائري لتحديد هيكل الملكية الجديد لها وترغب الشركة في امتلاك المصنع بنسبة 100% لكن القانون الجزائري يحتم وجود مستثمر محلي.

بدأت الشركة تطبيق إستراتيجية جديدة تمكنها من الحفاظ على هوامش ربحيتها الفترة المقبلة وهي إستراتيجية "تحقيق زيادة وتوسع تكامل داخليا" وذلك من خلال بدء إنتاج الحديد المختزل كمدخل مهم في عملية الإنتاج كانت تقوم الشركة باستيراده بجانب خام الخردة التي تعتمد عليه الشركة كليا في الإنتاج مما يخفض تكلفة المنتج وتكلفة الاستيراد الأمر الذي يوفر للشركة أرباحا في الفترة المقبلة.

كما تقوم الشركة بخفض إنتاجها من الحديد المسطح من خلال تجهيز المصانع الجديدة لها مع الحفاظ على حجم إنتاج حديد التسليح الذي استبعد جلال تأثره بالأزمة وسجل إجمالي الإنتاج من حديد التسليح خلال الأشهر التسعة الأولى من العام 2.37 مليون طن بالمقارنة مع 2.33 مليون طن خلال فترة المقارنة بينما بلغ إنتاج الحديد المسطح 1.22 مليون طن مقابل 1.26 مليون طن في نفس فترة المقارنة.

مؤكدا أن هدف الشركة الأساسي هو خفض تكلفة الإنتاج وزيادة القيمة المضافة لنمو هوامش الربحية وهو ما تعمل عليه الشركة في الفترة المقبلة كإستراتيجية رئيسية لها في ظل الأزمة بجانب استمرار توسعاتها.

[mahmoudh7]

21 / 12 / 2008

تنتظر شركة العز لصناعة حديد التسليح انتهاء التعديلات التى تجريها الحكومة الجزائرية على قانون الاستثمار للبدء فى تنفيذ مشروعها فى الجزائر بتكلفة استثمارية للمرحلة الأولى مليار دولار، فيما انتهت الشركة من إعداد الدراسات الهندسية والفنية، وتجرى حالياً مفاوضات مع البنوك العالمية والشركات لتوريد المعدات وماكينات المشروع.وقال كامل جلال، مدير علاقات المستثمرين، فى تصريحات خاصة لـ»المصرى اليوم«
إن الشركة فى انتظار انتهاء الحكومة الجزائرية من التعديلات الخاصة بالقوانين تمهيداً لبدء التنفيذ الفعلى والتعاقدات. لافتاً إلى أنه تم الانتهاء من الجزء الاستراتيجى والهندسى للمشروع.
وأضاف أن المجموعة ترصد استثمارات للمشروع تقدر بنحو مليارى دولار مقسمة على مرحلتين متساويتين بنحو مليار دولار لكل منهما، حيث تتضمن المرحلة الأولى التكلفة الاستثمارية، فيما تشمل الثانية الأموال التى سيتم ضخها بعد ذلك.
وأكد أن الأزمة المالية العالمية تجعل جميع الشركات حذرة فى اتخاذ القرارات الاستثمارية وضخ الأموال الجديدة فى المشروعات.
وأضاف أنه من المحتمل تأجيل ضخ استثمارات المرحلة الثانية للمشروع بعض الوقت. وقال جمال عمر، العضو المنتدب لمجموعة عز، إنه رغم دراسة التعديلات من جانب الحكومة الجزائرية لبعض القوانين التى أخرت الإعلان عن المشروع فإن الشركة لاتزال مستمرة فى المشروع والتجهيز والتفاوض وإمداد المشروع بالطاقة.
وتسعى شركة العز لإنتاج ٣ ملايين طن حديد سنوياً من مصنع الجزائر وسيتم تمويل تكلفة المشروع ـ حسب بيانات سابقة ـ بواقع ٤٠% من الموارد الذاتية والتدفقات النقدية للشركة و٦٠% عبارة عن قروض سيتم تسويقها بين مجموعة من المصارف العالمية.
من ناحية أخرى بدأت الشركة فى توزيع كوبون نقدى لحاملى أسهم الشركة بواقع جنيهين لكل سهم حيث ستدفع الشركة لمساهميها نحو ١.٠٨ مليار جنيه. كانت الشركة قد رفعت رأسمالها إلى ٢.٧ مليار جنيه بدلاً من ٩١١ مليون جنيه فى أغسطس الماضى، مما أثار العديد من التساؤلات لدى المتعاملين بالبورصة، خصوصاً أنها رفعت رأسمالها بهدف الإنفاق على التوسعات التى تتضمن مشروع الجزائر ثم قامت بتوزيع كوبون نقدى يقترب من ٦٠% مما جمعته الشركة.
ولفت إلى تأثر الخطط بالأزمة المالية العالمية، فيما أكد أن توزيع الكوبونات يتم من الأرباح المحتجزة والمرحلة، مشيراً إلى أن الشركة كان لديها طبقاً لميزانيات النصف الأول من العام الجارى ٢.٥ مليار جنيه أرباحاً، منها ١.٥ مليار جنيه، أرباحاً، مرحلة،
والباقى أرباح النصف الأول وبالتالى توزيع الكوبون يخفض هذه الأرباح المرحلة للنصف فقط. وشدد جلال على الفصل التام بين المشروعات الجديدة والاستثمارات وكيفية تمويلها وبين توزيعات الأرباح، مشيراً إلى أن نسبة القروض تعادل ثلث رأسمال الشركة، معتبراً ذلك معدلاً جيداً.

[mahmoudh7]

سعر السهم --------- 11.31

السعر الان

9.93

ومع اضافة 2 جنية توزيعات ارباح

يكون السعر الافتراضي الان 11.93


من 11.31 وقت الشراء

[عبده المصرى]

تقارير روعة ومتعوب عليها يا بوحنفى فعلا مفيدة جدااااااا وربنا يكرمك وتأتينا بالمزيد إن شاء الله،،،

[mahmoudh7]

متابعة التوصيات الثلاث 5 / 1 / 2009

1 - رمكو ( RTVC ) سعر السهم اغلاق الامس

6.03 ج

2 - أوراسكوم للإنشاء ( OCIC ) سعر السهم اغلاق الامس

145.95 ج

3 - العز لحديد التسليح ( ESRS ) سعر السهم اغلاق الامس

9.94 ج + 2 ج توزيع ارباح

=

11.94 ج

[mahmoudh7]

اورسكوم للأنشاء والصناعة

تقرير المجموعة المالية هيرميس

4 / 1 / 2009

( تقرير للمضاربين وليس للمستثمرين - ولكن وجب التنويه )

شهد سهم "أوراسكوم للإنشاء والصناعة "عمليات تجميع مصحوبة بأحجام تداول منخفضة قام بعدها باختراق مستوى المقاومة 130 جنيه ليبدأ مرحلة الاتجاه الصعودى على المدى القصير وذلك بعد أن تمكنت قوى الشراء من السيطرة على تحركات السهم وتحديد اتجاهه الصعودى على المدى القصير طبقاً لتوقعات المجموعة المالية هيرمس فى تقريرها السابق
وأوصى محمد الأعصر كبير المحلليين الفنيين بالمجموعة المالية هيرمس المستثمرين الذين قامو بجنى الأرباح جزئياً على السهم عند تحقيقه الهدف الأول 140 -143 جنيه اتباعاً لتوصيتنا السابقة بالإبقاء على السهم فى محافظهم واستكمال جنى الأرباح عند وصول السهم لهدفه التالى 155 -160 جنيه .
وبالرغم من ذلك يعتبر أى تراجع للسهم نزولاً نحو مستوى 134 -132 جنيه فرصة شراء جيدة لمن لم يدركوا أو يستفيدو من الصعود الحالى للسهم .

وكان السهم قد ارتفع بنحو كبير خلال الجلسات الأخيرة من 2008 مرتداً من أدنى مستوياته عند 103 جنيه والتى وصل إليها فى أواخر نوفمبر الماضى حتى وصل إلى مستوى 144.4 جنيه فى آخر جلسات ديسمبر الماضى .

وفقد السهم أكثر من نصف قيمته خلال عام 2008 حيث كان يتداول فى مطلع عام 2008 عند مستوى 269 جنيه بينما يتداول السهم حالياً عند مستويات متدنية,وكان السهم قد انخفض بنحو حاد فى نهاية نوفمبر الماضى حتى وصل إلى مستوى 103 جنيه بعد استمرار عمليات الضغط البيبعة تمكن السهم بعدها من اختبار الهدف السعرى الأول له مرة أخرى عند 130 جنيه بعد تحقيقه وذلك بعد أن تمكنت القوى الشرائية من تجميع السهم فى نطاق 112 - 117 والتغلب على عمليات البيع وجني الأرباح التى شهدها السهم .

وكانت شركة بلتون إنفستمنت قد خفضت السعر العادل للسهم من 535 إلى 361 جنيه بانخفاض قدره 32.5% عن تقييمها السابق,كذلك خفضت هيرمس إلى 310.4 جنيه بانخفاض قدره 26% عن تقييمها السابق ليعكس تنبؤات هيرمس المحافظة ومعدلات الخصم المرتفعة ما بين قطاعات أعمال أوراسكوم للإنشاء , وأوصت هيرمس بالشراء على كلاٍ من المديين القصير والبعيد وذلك نظرًا للضعف الذى يشهده سعر السهم كنقطة جاذبة للدخول .

فيما حددت شركة سى أى كابيتال السعر المستهدف لسهم شركة " أوراسكوم للإنشاء والصناعة " عند 330.5 جنيه بارتفاع قدره 131.9% عن السعر السوقى للسهم وقت الدراسة (18 نوفمبر ) والبالغ 142.49 , وأوصت شركة سى أى كابيتال بشراء السهم مع مخاطرة متوسطة .

وأظهرت نتائج أعمال الشركة خلال التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2008 تحقيق صافي ربح 5.02 مليار جنيه بنمو قدره 73.3 % عن نفس الفترة من العام السابق والتي بلغ صافي الربح خلال تلك الفترة 2.89 مليار جنيه .

و تعمل الشركة فى مجال صناعة الأسمنت وأعمال المقاولات وذلك على نطاق الأسواق الناشئة وأوراسكوم لديها مصانع للأسمنت فى مصر والجزائر بطاقة إنتاجية تبلغ 13.5 مليون طن سنوياً . وفى مجال الأسمنت فأوراسكوم تتوسع فى أنشطتها الاستثمارية فى عدد من البلاد العربية وأيضاً وتركيا ونيجيريا وأسبانيا بهدف رفع طاقتها الإنتاجية فى صناعة الأسمنت لتصل إلى 30 مليون طن . وفى مجال المقاولات فنشاط أوراسكوم يشمل مناطق الشرق الأوسط وشمال أفريقيا ووسط آسيا .

ويبلغ رأسمالها المصدر والمدفوع 1.07 مليار جنيه لعدد 214.77 مليون سهم بقيمة اسمية قدرها 5 جنيه .